專家：硅谷銀行事件警示當高度重視銀行資產負債表平衡

新華財經上海5月1日電（記者 杜康、陳云富）日前舉辦的“中歐陸家嘴金融50人論壇·2023春季峰會”上，與會專家就銀行業金融風險管理等問題進行了討論。專家表示，需高度重視硅谷銀行的前車之鑒。深度研究銀行資產負債表平衡，始終保持資產負債表良性發展，是商業銀行風險管理的首要。

硅谷銀行主要為硅谷的高科技企業和創業公司提供金融服務。關于此次硅谷銀行倒閉的原因，中歐陸家嘴國際金融研究院院長姜建清在論壇上表示，由于美國貨幣政策短期內迅速轉向，連續加息，硅谷銀行在先前低利率環境下購入的長期債券價值快速縮水，浮虧嚴重。同時，由于硅谷銀行存款同質性較強，當市場變化時，科技企業資金面收緊，存款迅速回撤。為了平衡資產負債，硅谷銀行公告出售債券以及尋求再融資計劃的行為，被市場解讀為重大風險信號。隨后，硅谷銀行遭遇擠兌和股價暴跌。

“2008年美國次貸危機之后，美國金融業監管重點放在信用風險上，因為從世界金融危機大數據統計來看，不幸的銀行多數倒在傳統業務領域。然而美聯儲一定程度上忽視了利率風險，這次硅谷銀行恰巧便是倒在流動性風險領域?！苯ㄇ逭f。

關于硅谷銀行倒閉的后續影響，植信投資首席經濟學家兼研究院院長連平表示：“從全球金融領域來看，硅谷銀行倒閉危機帶來的金融風險尚不能說已經銷聲匿跡，可能還在進一步發展過程當中。雖然美聯儲進一步大幅加息可能性基本消失，但是聯邦基金目標利率仍處在5%上下的高利率水平。在這種壓力情況下，存在問題的全球中小金融機構和大型金融機構仍有可能在未來暴雷?！?/p>

如何看待硅谷銀行倒閉事件對我國銀行業的啟示？姜建清表示，不同于美國，我國沒有貨幣政策的激烈波動，因此利率風險、匯率風險雖然存在，但并不突出，傳統的信貸風險仍是考量重點。

姜建清表示，銀行借短債、放長貸本質上存在信貸風險。隨著我國金融業加快對外開放，各類風險交織，風險管理將是長期動態的過程?！拔覀冃枰叨戎匾暪韫茹y行倒閉的前車之鑒。深度研究銀行資產負債表平衡，始終保持資產負債表良性發展，是商業銀行風險管理的首要?！?/span>

編輯：王春霞

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